O que é slippage?
Slippage é a diferença entre o preço esperado de uma negociação e o preço pelo qual a ordem é realmente executada. Isso pode acontecer quando o preço de mercado muda entre o momento em que a ordem é enviada e o momento em que ela é executada. Se o preço esperado não estiver mais disponível, a ordem poderá ser executada pela próxima cotação de mercado disponível registrada no Histórico de Cotações.
📈 Qual é a diferença entre o preço esperado e o preço de execução?
O preço esperado é o preço pelo qual você espera que a ordem seja executada no momento em que a envia.
O preço de execução é o preço real pelo qual a ordem é concluída. Ele pode ser diferente do preço esperado caso as condições do mercado mudem antes da execução da ordem.
💹 O que significam slippage positivo e negativo?
O slippage pode ser positivo ou negativo:
O slippage positivo ocorre quando o preço de execução é mais favorável do que o preço esperado.
O slippage negativo ocorre quando o preço de execução é menos favorável do que o preço esperado.
Se um preço é mais ou menos favorável depende da direção da negociação.
📝 Exemplo de slippage
Suponha que você abra uma negociação de alta a US$ 100 e defina o Stop Loss em US$ 95. Durante um movimento rápido do preço, as cotações registradas passam diretamente de US$ 96 para US$ 93, sem que haja uma cotação em US$ 95.
O Stop Loss é acionado quando o preço ultrapassa o nível selecionado, mas a negociação é encerrada em US$ 93, a próxima cotação disponível. A diferença de US$ 2 entre o nível de Stop Loss selecionado e o preço de encerramento representa um slippage negativo.
O slippage também pode ser positivo. Por exemplo, se o Take Profit estiver definido em US$ 105 e as cotações passarem diretamente de US$ 104 para US$ 107, a negociação poderá ser encerrada em US$ 107.
As cotações registradas no momento da execução podem ser consultadas no Histórico de Cotações.
🔍 Por que o slippage ocorre?
O slippage pode ocorrer por vários motivos:
Volatilidade do mercado e movimentos rápidos dos preços
Durante períodos de alta volatilidade, os preços podem mudar rapidamente. O preço esperado pode não estar mais disponível no momento em que a ordem for executada.
Baixa liquidez
A liquidez indica a facilidade com que um ativo pode ser comprado ou vendido. Quando a liquidez é baixa, pode não haver compradores ou vendedores suficientes pelo preço esperado. Como resultado, a ordem poderá ser executada pela próxima cotação de mercado disponível.
Tempo de execução da ordem
A execução de uma ordem requer um curto período. O preço de mercado pode mudar durante esse intervalo, principalmente quando os preços estão se movimentando rapidamente.
Lacunas entre os preços de mercado disponíveis
Às vezes, pode haver uma lacuna entre uma cotação de mercado disponível e a seguinte. Se o preço esperado não estiver mais disponível devido a essa lacuna, a ordem poderá ser executada pela próxima cotação de mercado disponível registrada no Histórico de Cotações.
❓ Perguntas frequentes
O slippage é uma falha da plataforma?
Não. O slippage é um fenômeno relacionado ao mercado que pode ocorrer quando os preços mudam ou quando o preço esperado deixa de estar disponível durante a execução da ordem.
O slippage pode afetar o Stop Loss e o Take Profit?
Sim. Durante movimentos rápidos do mercado, o preço pode ultrapassar o nível de Stop Loss ou Take Profit selecionado antes que a negociação seja encerrada. Se o nível selecionado não estiver mais disponível, a negociação será encerrada pela próxima cotação disponível. Como resultado, o preço de encerramento poderá ser diferente do nível de Stop Loss ou Take Profit definido. Você pode verificar no Histórico de Cotações qual cotação foi aplicada no momento da execução.
Por que o preço de execução pode ser diferente do preço exibido no gráfico?
O preço exibido no gráfico não garante que a ordem seja executada exatamente por esse preço. Os preços de mercado podem mudar antes da execução da ordem. O Histórico de Cotações é a fonte usada para verificar as cotações de mercado registradas no momento da execução.
É possível evitar o slippage?
Nem sempre. O slippage depende das mudanças nas condições do mercado e da disponibilidade dos preços de mercado durante a execução.